Alibaba Group Holding (BABA)
Prostřednictvím svých dceřiných společností poskytuje technologickou infrastrukturu a marketingový dosah, který pomáhá obchodníkům
Obchoduje se o 41,7 % pod odhadem své férové hodnoty
Očekává se, že zisky porostou o 12,05 % ročně
Analytici se shodují, že cena akcií vzroste o 27,4 %
Zisky vzrostly za poslední rok o 46,1 %
Při použití přístupu založeného na budoucích ziscích je reálná hodnota společnosti odhadována na 318 USD za akcii.
Alibaba dosáhla solidních výsledků pro fiskální rok 2025 s tržbami vzrostlými o 6 % na 996,3 miliardy RMB (137,3 miliardy USD). Mezi klíčové body patří růst příjmů z klíčového e-commerce (Taobao/Tmall) ze správy zákazníků o 12 %, příjmy z Cloud Intelligence zrychlily na 18 % a produkty související s AI dosáhly trojciferného růstu již sedmé čtvrtletí v řadě.
Základní FCF: 15 miliard USD (normalizovaný roční volný peněžní tok)
Předpoklady růstu: 8 % počáteční pokles na 2,5 % konečný růst
Terminální růst: 2,5 % (v souladu s dlouhodobými očekáváními HDP)
Hodnota podniku: 229,7 miliard USD
Hodnota vlastního kapitálu: 254,7 miliardy USD (včetně 25 miliard USD v hotovosti)
Aktuální prémie: nadhodnocení 14,6 %